Абсолютная ликвидность: формула по балансу

Коэффициент абсолютной ликвидности. Формула по балансу. Пример расчета

Рассмотрим коэффициент абсолютной ликвидности, формулу и пример расчета по отечественной и зарубежной отчетности.

Коэффициент абсолютной ликвидности. Экономический смысл

Коэффициент абсолютной ликвидности (англ. Cash ratio) – показывает способность предприятия расплачиваться по своим обязательствам с помощью наиболее ликвидных активов.

Другими словами абсолютная ликвидность характеризует краткосрочную платежеспособность предприятия.

Данный коэффициент представляет собой отношение денежных средств (как самых ликвидных активов предприятия) к текущим обязательствам.

Каждый показатель ликвидности имеет различные задачи применения. Так коэффициент текущей ликвидности используется инвесторами, коэффициент быстрой ликвидности кредиторами, коэффициент абсолютной ликвидности поставщиками. То есть он используется для оценки возможности предприятия расплатиться с контрагентами-поставщиками денежными средствами.

Формула расчета коэффициента абсолютной ликвидности по балансу

где:

А1 = Высоколиквидные активы (стр. 1250)
П1 = Самые срочные обязательства (стр.1520)
П2 = Среднесрочные обязательства  (стр.1510)

Показатель рассчитывается по бухгалтерскому балансу и формула расчета коэффициента абсолютной ликвидности представляет собой отношение денежных средств и текущих обязательств предприятия:

Видео-урок: «Пример расчета коэффициентов ликвидности»

Коэффициент абсолютной ликвидности. Норматив

Нормативное значение для коэффициента абсолютной ликвидности Кабс >0,2. Чем больше значения показателя, тем выше ликвидность предприятия.

Тем не менее, при высоких значениях данного показателя можно сделать вывод о нерациональном использовании денежных средств, т.к.

у предприятия накопилась большой объем денежных средств не участвующих в производственно-экономическом процессе. Экономисты для выделяют оптимальный диапазон показателя  0,2 – 0,5.

Значение «0.2» говорит о том, что для поддержания нормального уровня ликвидности предприятия величина денежных средств должна покрывать 20% от его обязательств. Другими словами минимум 20% от своих долгов предприятие должно покрывать деньгами.


Коэффициент абсолютной ликвидности
. Пример расчета по МСФО

Пример расчета коэффициента текущей ликвидности для ОАО КБ «Внешфинбанк»

Рассмотрим пример расчета коэффициента абсолютной ликвидности для ООО КБ «ВНЕШФИНБАНК». По закону все банки должны предоставлять свою финансовую отчетность по стандартам МСФО, что облегчает расчет показателей для финансовых структур.

На рисунке ниже показан баланс банки и строки необходимые для расчета коэффициента.

Расчет коэффициента абсолютной ликвидности по МСФО

В результате показатель на 2010 и 2011 года равнялся:

Cash Ratio 2010 = 38919/113644=0,34

Cash Ratio 2011 = 58125/244240=0,23

Как видно коэффициент абсолютной ликвидности банка снизился с 0,34 до границы нормативного значения и стал равняться в 2011 году – 0,23.

Пример расчета коэффициента абсолютной ликвидности по балансу

Для примера рассмотрим расчет коэффициента для предприятия ОАО «Газпром». Бухгалтерский отчет компании можно получить с официального сайта.

Пример расчета коэффициента текущей ликвидности для ОАО «Газпром»

Расчет коэффициента абсолютной ликвидности для ОАО «Газпром»

Коэффициент абсолютной ликвидности 2011 = 187779183/933228469 = 0,20

Коэффициент абсолютной ликвидности 2012 = 120666566/1039737834 = 0,11

Коэффициент абсолютной ликвидности 2013 = 380231778/1212056210 = 0,31

Абсолютная ликвидность предприятия находится выше нормативного значения, проблемы с краткосрочной платежеспособностью предприятие испытывало в 2012, когда коэффициент был равен 0,11.

Резюме

Помимо коэффициента абсолютной ликвидности на практике используются и другие разновидности показателей ликвидности: коэффициент текущей ликвидности, коэффициент быстрой ликвидности  и коэффициент общей ликвидности. Так более подробно про коэффициент текущей ликвидности и его использования на практике читайте в статье → «Коэффициент текущей ликвидности предприятия и отрасли (Curret Ratio). Формула расчета. Норматив«.

Источник: http://finzz.ru/koefficient-absolyutnoj-likvidnosti.html

Коэффициент абсолютной ликвидности по балансу

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую долю текущих обязательств компания способна погасить в краткосрочном периоде. Для расчета нужно использовать сведения бухгалтерского баланса: из активов – суммы денежных средств и краткосрочных инвестиций, из пассивов – текущие обязательства. Нормальное значение показателя для российской практики – от 0,2 до 0,5.

Когда поставщики сырья и материалов рассматривают возможность заключения контракта с конкретным производителем, они исследуют динамику его коэффициента быстрой ликвидности. Что дает им такой анализ?

Коэффициент абсолютной ликвидности (Cash ratio – CR) – это финансовый коэффициент, который рассчитывается путем деления суммы денежных средств и краткосрочных финансовых инвестиций на краткосрочные обязательства.

Основанием для определения CR служит бухгалтерский баланс предприятия. Он показывает поставщикам, какую долю своих краткосрочных обязательств производитель сможет покрыть за счет своих абсолютно ликвидных активов.

Cash Ratio показывает, какой процент своих обязательств фирма способна погасить в краткосрочном периоде, то есть демонстрирует ее способность расплатиться за сырье и материалы денежными средствами.

Если коэффициент текущей ликвидности важен для инвесторов, коэффициент быстрой ликвидности – для банков, то CR имеет определяющее значение для поставщиков ресурсов.

Формула расчета коэффициента

Коэффициент абсолютной ликвидности (Кабл) является финансовым показателем, который рассчитывается на базе сведений бухгалтерского баланса предприятия – данных о денежных средствах (ст. 1250), краткосрочных вложениях (ст. 1240) и текущих обязательствах (ст. 1500).

Кабл = (ДС + Кфи) / ТО, где

Кабл – коэффициент абсолютной ликвидности;

Кфи – краткосрочные финансовые инвестиции;

ДС – денежные средства;

ТО – текущие обязательства.

От текущих обязательств аналитики рекомендуют отнимать оценочные обязательства и доходы будущих периодов. В этом случае формула расчета по балансу приобретает следующий вид:

Кабл = (ст. 1240 + ст. 1250) / (ст. 1500 – ст. 1530 – ст. 1540)

Нормальное значение показателя абсолютной ликвидности

Cash ratio демонстрирует способность компании погашать свои текущие обязательства. При этом неверно полагать, что чем больше ее значение, тем стабильнее положение фирмы. Если CR равен единице, то есть фирма может покрыть все краткосрочные долги наличностью, значит, она неэффективно использует свои финансовые ресурсы.

Нормальное значение показателя составляет:

  • не менее 0,2 в мировой практике, что говорит о том, что каждый день фирма должна быть готова погасить от 20% своих текущих обязательств;
  • от 0,2 до 0,5 в российской практике в связи с тем, что наблюдается неоднородность структуры текущих их обязательств, а сроки их погашения меняются.

Компании достаточно иметь сумму абсолютных активов, сставляющую 20% от величины текущих обязательств. Остальные средства могут быть размещены на срочных банковских счетах, направлены в реальные или финансовые инвестиции.

При оценке краткосрочной платежеспособности предприятия любой отрасли желательно рассчитать CR не только за текущий год, но и за 3-5 предыдущих лет. Существенные колебания коэффициента – тревожный сигнал для инвестора.

Примеры расчета показателя

Чтобы понять, какую роль Кабл играет в деле оценки краткосрочной платежеспособности компании, нужно привести примеры расчета показателя.

Вывод. Компания «Вымпелком» имеет достаточно ликвидных активов для погашения текущих обязательств в краткосрочном периоде. Она способна покрыть до 30-40% выдвинутых кредиторами требований почти сразу. Однако наблюдается тенденция снижения показателя.

Рисунок 1. Динамика Кабл ПАО «Вымпел-коммуникации» в 2014-2016 гг.

Проведенные расчеты позволили установить, что ликвидность и платежеспособность публичной корпорации сохраняются на достаточном для стабильного функционирования уровне.

Вывод! Публичное акционерное общество «Новолипецкий металлургический комбинат» неэффективно формирует структуру активов: в кассе, на расчетном счете и в краткосрочных вложениях чрезмерное количество средств, что делает их уязвимыми к инфляционным колебаниям. Особенно неблагоприятное значение наблюдалось в 2015 году: тогда корпорация могла покрыть высоколиквидными средствами 120% своих текущих обязательств.

Источник: https://adpravo.ru/finansy/koyefficient-absolyutnoy-likvidnosti.html

Формула коэффициента ликвидности по балансу

Ликвидность часто путают с платежеспособностью, то есть возможностью предприятия к продаже своих активов по рыночным ценам. Понятие ликвидность произошло от слова ликвидировать (продавать или реализовывать).  Ликвидность является основополагающим понятием финансового анализа, характеризующим быстроту (скорость) трансформации активов предприятий в денежные средства.

Формула коэффициента ликвидности по балансу рассчитывается путем отношения определенного типа активов (текущих, быстрореализуемых, медленно конвертируемых) к среднесрочным обязательствам.

Существует три различных формулы коэффициента ликвидности по балансу:

  • Текущая ликвидность,
  • Быстрая (срочная) ликвидность,
  • Абсолютная ликвидность.

Текущая ликвидность

Коэффициент текущей ликвидности — один из трех критериев, которым характеризуют ликвидность компании.

Текущая ликвидность является ключевым инструментом определения финансового состояния любой компании, этот показатель должен находиться под постоянным контролем.

Если коэффициент текущей ликвидности имеет тенденцию к росту, предприятие становится более инвестиционно привлекательным, приобретая большее количество дополнительных инструментов и финансовых ресурсов для максимизации рыночной стоимости и рентабельности.

Прежде, чем рассматривать формулу ликвидности, стоит рассмотреть классификацию активов и пассивов компании. Активы предприятия классифицируются на следующие группы:

  • А1–строка 1250 (высоколиквидные активы),
  • А2–строка 1230 (быстрореализуемые активы),
  • А3 –строка 1220 (медленно конвертируемые активы).

Классификация пассивов выглядит следующим образом:

  • П1–строка 1520 (срочные пассивы),
  • П2–строка 1510 (среднесрочные пассивы).

Учитывая классификацию активов и пассивов предприятия, формулакоэффициента ликвидности по балансу (текущей) имеет следующий вид:

Лтек. = (A1+A2+A3) :(П1+П2)

Если в расчет включить строки баланса, то формула коэффициента ликвидности по балансу примет вид:

Л тек.=строка 1200 / (строка 1510+строка 1520+строка 1550)

Быстрая ликвидность характеризует платежеспособность предприятий на среднесрочную перспективу. Используя данный показатель можно определять возможность компании к погашению краткосрочных обязательств при использовании ликвидных активов.

Формула коэффициента ликвидности (быстрой) в общем виде:

Л быстр. = (Д + КФВ + КЗ) / ТО

Здесь Д – денежные средства,

КФВ – краткосрочные финансовые вложения,

КДЗ – сумма краткосрочной дебиторской задолженности,

ТО – текущие обязательства компании.

Существует второй вариант расчета коэффициента быстрой ликвидности:

Л быстр. = ОА-З / ТО

Здесь ОА – оборотные активы,

Зап – стоимость запасов,

ТО – сумма текущих обязательств.

Абсолютная ликвидность отражает долю краткосрочной задолженности, которую возможно погасить, используя наиболее реализуемое имущество предприятия в небольшие сроки.

Формула коэффициента ликвидности по балансу (абсолютная) рассчитывается отношения суммы легко реализуемого имущества к краткосрочной задолженности:

Лабс. = (Д + КФВ) / КО

Здесь Д – денежные средства,

КФВ – сумма краткосрочных финансовых вложений,

КО – сумма краткосрочных обязательств.

Примеры решения задач

Понравился сайт? Расскажи друзьям!

Источник: http://ru.solverbook.com/spravochnik/formuly-po-ekonomike/formula-koefficienta-likvidnosti-po-balansu/

Что показывает коэффициент абсолютной ликвидности?

Большинство предприятий работает постоянно, и у них все время возникают активы или появляются обязательства, долги по которым нужно оперативно погашать.

Чтобы оценить их возможности оперативно осуществить платежи по долгам, применяют коэффициенты ликвидности. С их помощью сравнивают стоимость краткосрочной задолженности со стоимостью оборотных средств, используемых для её погашения.

Что это такое?

Природу рассматриваемого показателя лучшего всего объяснить на основе представлений об абсолютной ликвидности.

Наибольшей ликвидностью отличаются денежные средства и краткосрочные финансовые обязательства.

Чем их больше, тем легче решить проблему текущих долгов.

Поэтому нужен показатель для изучения возможностей оперативно погасить текущую задолженность.

Он равен отношению стоимости величины денежных средств и краткосрочных инвестиций по отношению к стоимости обязательств.

Что показывает и характеризует?

Теперь необходимо написать, о чем говорит коэффициент.

С его помощью оценивается следующее:

  • способность погасить краткосрочные долги за счет ликвидных активов;
  • необходимость детального изучения платежеспособности;
  • актуальность подробного анализа использования капитала;
  • степень отклонения показателя от оптимального значения;
  • потребность в оптимизации краткосрочных активов.
Читайте также:  Материнский капитал: единовременная выплата

В чем измеряется?

Он измеряется в числовом значении либо в процентах.

Отличия от текущей и срочной ликвидности

От упомянутых показателей, коэффициент отличается составом активов, которые могут быть использованы для расчетов по текущим обязательствам.

В отличие от него коэффициент текущей ликвидности равен соотношению всех оборотных активов к сумме задолженности за короткий период.

Расчет значения срочной ликвидности предполагает деление суммы высоко- и средне ликвидных активов на стоимость краткосрочных пассивов.

Отличия между показателями представлены в таблице.

Коэффициент Абсолютной ликвидности Текущей ликвидности Срочной ликвидности
Включаемые активы Самые ликвидные активы, такие как кратковременные финансовые вложения, депозиты и наличные деньги Все оборотные активы Все активы с высокой и средней ликвидностью

В каких случаях требуется?

Коэффициент применяют для оценки платежеспособности в кратковременной перспективе.

Стратегические инвесторы пользуются им реже.

Факторы, влияющие на динамику показателя

Предприятие представляет собой сложную структуру, которая состоит из отдельных элементов. Оно постоянно развивается под воздействием внутренних и внешних факторов.

Оборот денежной наличности определяется следующим:

  • продолжительностью цикла операций;
  • сезонностью бизнеса;
  • сроками инвестиционных программ;
  • показателями операционного левериджа;
  • финансовым мышлением владельцев;
  • ситуацией на товарном рынке;
  • налогообложением;
  • кредитованием поставщиков и получателей;
  • особенностями расчетов;
  • доступностью кредитов и безвозмездного финансирования.

Как рассчитать коэффициент абсолютной ликвидности?

Как посчитать значение коэффициента понятно из его сути и составляющих.

Формула

Он рассчитывается по формуле, которую можно написать по-разному.

Самый простой способ её выразить выглядит так:

К аб.ликв.= Денежные средства + кратковременные инвестиции/текущие пассивы

Где К аб.ликв. — коэффициент абсолютной ликвидности.

По балансу

Аналогичную формулу можно выразить и с помощью строк бухгалтерского баланса:

Кал= с.1240 + с. 1250/с.1510 +с.1520+с.1530

Строки баланса обозначают следующее:

  • 1240- финансовые вложения;
  • 1250 – денежные средства;
  • 1510- заемные средства;
  • 1520- кредиторская задолженность;
  • 1530- доходы будущих периодов.

Какие документы потребуются для расчета?

Для расчета коэффициента обычно применяется бухгалтерская отчетность — баланс, составленный по форме-1.

Могут применяться и иные материалы, связанные с операциями бухгалтерского учета.

Интерпретация результата

Анализ коэффициента позволяет оценить платежеспособность организации, её проблемы и перспективы.

Для этого необходимы некоторые стандарты или нормативы, на которые следует ориентироваться при анализе платежеспособности.

Нормативное значение

Оптимальным значением считается значение от 0.2 до 0.5. Иные значения свидетельствуют о проблемах и необходимых действиях.

Если ниже нормы

Оно говорит о таких проблемах и мерах:

  • при значении ниже нормативного диапазона фирма не способна оплатить обязательства за счет наиболее ликвидных активов;
  • при дефиците вышеуказанных активов следует более внимательно проанализировать платежеспособность;
  • если коэффициент равен 0, то это говорит о крайне критическом состоянии ликвидных активов — их просто нет и фирма не может рассчитаться по долгам.

Если выше нормы

Завышенное значение показателя указывает на:

  • отклонения в структуре капитала;
  • нерациональное применение высоколиквидных активов;
  • потребность в изучении использования капитала.

На что указывает его рост?

Рост указывает на изменение соотношения высоколиквидных активов и текущих пассивов в пользу первых.

Более конкретные выводы делаются на основе изменения стоимости активов и пассивов. У фирмы растет платежеспособность и увеличиваются возможности для оперативных расчетов.

Если снизился – что это значит?

Более низкое значение показателя по сравнению с предыдущим периодом говорит об уменьшении средств, которые можно направить на оперативное решение проблем текущей задолженности. Понадобятся другие активы.

Более детально рассмотрим на примере указанного банка ниже.

Влияние на платежеспособность организации и пути его корректировки

На платежеспособность влияют составляющие коэффициента.

Чтобы уменьшить обязательства, нужно сокращать расходы. Ответ на вопрос, как найти конкретные пути улучшения, зависит от особенностей бизнеса.

Практический пример расчета

Возьмем за основу отчетность банка на конец 2016 года.

В его случае показатель рассчитывается по формуле:

К аб.ликв. = Денежные и приравненные к ним средства/общая стоимость обязательств =

=2373549/19261404 = 0.12.

В 2015 году он был равен 0.19.

Теперь определим причины изменения величины коэффициента. Посмотрим на значение показателей пассивов и активов.

Объем денежных средств уменьшился на 40% при уменьшении объемов обязательств примерно на 8%.

Заключение

Коэффициент абсолютной ликвидности служит главным образом для анализа платежеспособности фирмы.

Если значение низкое, то есть угроза дефицита средств для своевременных выплат.

При чрезмерно высоких значениях следует обратить внимание на структуру капитала.

Источник: http://buhdzen.ru/analiz-hozjajstvennoj-dejatelnosti/kojefficient-absoljutnoj-likvidnosti/

Коэффициент абсолютной ликвидности в Excel

С помощью коэффициента абсолютной ликвидности определяют, какую часть немедленных долгов можно погасить за счет денежных средств и их аналогов (ценных бумаг, банковских вкладов и т.п.). То есть посредством высоколиквидных активов.

Коэффициент абсолютной ликвидности наряду с другими показателями ликвидности интересен не только руководству организации, но и внешним субъектам анализа. Так, данный коэффициент важен инвесторам, быстрой ликвидности – банкам; а абсолютной – поставщикам сырья и материалов.

Абсолютная ликвидность показывает краткосрочную платежеспособность организации: способна ли фирма расплатиться по своим обязательствам (с контрагентами-поставщиками) посредством самых ликвидных активов (денег и их эквивалентов). Коэффициент рассчитывается как отношение финансовых средств к текущим обязательствам.

Стандартная формула расчета выглядит так:

Кабс. = (денежные средства + краткосрочные денежные вложения) / текущие обязательства

или так:

Кабс. = высоколиквидные активы / (самые срочные обязательства + среднесрочные обязательства)

Данные для расчета показателя берутся из бухгалтерского баланса. Рассмотрим пример в Excel.

Мы обвели строки, которые нужны для расчета коэффициента абсолютной ликвидности. Формула по балансу:

Кабс. = (стр. 1240 + стр. 1250) / (стр. 1520 + стр. 1510).

Пример расчета в Excel:

Просто подставляем в формулу значения соответствующих ячеек (в виде ссылок).



Принятое в зарубежной практике нормативное значение коэффициента – > 0,2. Суть ограничения: ежедневно предприятие должно погашать не менее 20% текущих пассивов. Практика финансового анализа в российских компаниях придерживается тех же принципов. Правда, обоснования такому подходу нет.

Структура краткосрочной задолженности в российской практике неоднородна. Сроки погашения значительно колеблются. Поэтому цифру 0,2 следует считать недостаточной. Для многих предприятий норма коэффициента находится в диапазоне 0,2-0,5.

Если коэффициент абсолютной ликвидности ниже нормы:

  • предприятие не может немедленно рассчитаться с поставщиками с помощью денежных средств всех видов (в т.ч. вырученных от продажи ценных бумаг);
  • экономистам нужно дополнительно проанализировать платежеспособность.

Большой рост коэффициента абсолютной ликвидности показывает:

  • слишком большая часть неработающих активов в виде денежных средств в кассах и на банковских счетах;
  • нужен дополнительный анализ применения капитала.

Таким образом, чем выше показатель, тем выше ликвидность компании. Но чрезмерно высокие значения указывают на нерациональное использование денежных средств: у предприятия имеется внушительный объем финансов, не «вложенных в дело».

Вернемся к нашему примеру.

Значения абсолютной ликвидности в 2013 и 2015 годах находится в пределах нормы. А в 2014 году предприятие испытывало трудности с погашением краткосрочных обязательств.

Проиллюстрируем динамику показателя и для наглядного примера отобразим на графике:

Для максимальной информативности мы добавили значения за 2011 и 2012 гг. и нарисовали нормативное ограничение показателя.

Чтобы произвести полный анализ платежеспособности предприятия, рассчитывают все показатели ликвидных текущих активов организации. По данному коэффициенту вычисляют долю краткосрочных обязательств, которую реально погасить немедленно.

На примере видно, что значение за период 2011-2015 гг. увеличилось на 0,24. В 2011, 2012 и 2014 году компания испытывала трудности с платежеспособностью.

Но ситуация нормализовалась – предприятие в состоянии выполнить текущие обязательства на 34%.

Источник: https://exceltable.com/otchety/koefficient-absolyutnoy-likvidnosti-v-excel

Что показывает коэффициент абсолютной ликвидности

Долговые обязательства и кредиты, нуждающиеся в срочном погашении, являются неотъемлемыми составляющими предпринимательской деятельности. За время работы предприятия, у фирмы появляются активы, которые могут использоваться в различных целях.

Для анализа платежеспособности предприятия используются коэффициенты ликвидности. На основе специальных формул производится расчет стоимости краткосрочных кредитов и сумму оборотных средств, которые будут использоваться для оплаты долга.

Давайте разберем, как рассчитать коэффициент абсолютной ликвидности.

Коэффициенты ликвидности представляют интерес для руководства предприятия и для внешних субъектов анализа

Предназначение показателя

Перед тем как погружаться в сложные бухгалтерские расчеты, нужно объяснить необходимость использования данных сведений.

Коэффициент абсолютной ликвидности – это общая сумма имеющихся средств компании, что могут быть реализованы с целью погашения различных задолженностей.

Высшая степень ликвидности имеется у наличных денег, банковских счетов и краткосрочных финансовых договоренностей.

Именно для анализа платежеспособности предприятия и выявления скорости погашения займа используются коэффициенты ликвидности.

Рассматриваемый термин следует понимать, как пропорцию количества легко реализуемых активов с суммой недолговременных пассивов.

Показатель абсолютной ликвидности равен сумме величины денежных ресурсов и непродолжительных инвестиций в соотношении со стоимостью обязательств.

Характеристика показателей

Далее следует перейти к разговору о том, что характеризует данный коэффициент. На основе этого показателя производятся расчеты долей краткосрочных обязательств, что покрываются имеющимися абсолютно ликвидными активами.

Коэффициенты используются в следующих целях:

  1. Создание расчетов способности предприятия погашения краткосрочных займов при помощи реализации активов с высокой ликвидностью.
  2. При возникновении необходимости изучить платежеспособность конкретного предприятия.
  3. Анализ целесообразности использования имеющихся средств.
  4. Выявление уровня отклонения параметров от установленного значения.
  5. Выявление потребности оптимизации имеющихся ресурсов, с ограниченным сроком.

Коэффициент абсолютной ликвидности характеризует способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт денежных средств, средств на расчетный счетах и краткосрочных финансовых вложений

Разница между срочной текущей и абсолютной ликвидностью

Для начала следует отметить, что данный показатель измеряется как в процентах, так и в числовых значениях.

Главным отличием абсолютной ликвидности от остальных показателей является состав активов, что могут использоваться для погашения имеющихся долгов предприятия.

Слово «абсолютная», является ключевым, поскольку в этом случае учитываются лишь те активы, что имеют наивысшую легкость в реализации.

Коэффициент текущей ликвидности включает в себя соотношение всех имеющихся активов предприятия с суммой долга за короткий промежуток времени. При расчете показателей срочной ликвидности, используются бухгалтерские формулы.

Одной из таких формул является деление активов, имеющих среднюю или высокую легкость реализации на общую сумму кратковременных пассивов.

Далее мы предлагаем рассмотреть таблицу, наглядно демонстрирующую разницу между этими показателями:

Коэффициент Абсолютная ликвидность Текущая ликвидности Срочная ликвидность
Все имеющиеся активы Легко реализуемые активы, состоящие из наличности, депозитов и краткосрочных финансовых вложений. Все активы, использующиеся в обороте. Активы, имеющие высокую и среднюю степень реализации.

Важно обратить внимание, что данные показатели применяются исключительно для анализа степени платежеспособности с учетом непродолжительного промежутка времени.

Читайте также:  Сзв-м: нет протокола, как заполнить сзв-м, если нет протокола

Данные расчеты могут применяться исполнителями и кредиторами с целью выявления возможностей предприятия в срочном погашении долговых обязательств.

Подобные инструменты анализа практически никогда не используются стратегическими инвесторами.

Влияние различных факторов на изменение значений

Каждая организация является сложной конструкцией, имеющей развитую структуру, состоящую из нескольких элементов. Развитие этой структуры зависит от влияния внешних и внутренних факторов.

Рассматриваемое значение используется для оценки соотношения активов с высокой степенью реализации с краткосрочными пассивами.

Основываясь на этом факте, можно сделать вывод, что коэффициент ликвидности зависит от факторов, определяющих стоимость активов.

Коэффициент отражает достаточность наиболее ликвидных активов для быстрого расчета по текущим обязательствам, характеризует «мгновенную» платежеспособность организации

Уровень финансового оборота предприятия определяется на основе таких факторов, как:

  • длительность цикла операций;
  • сезонная востребованность товаров или услуг;
  • длительность инвестиционной программы;
  • экономическая ситуация в конкретной сфере рынка;
  • система налогового обложения;
  • особенности расчетов;
  • банковский уровень доверия.

По словам экспертов в финансовой сфере, уровень ликвидности активов может зависеть от десятка различных факторов, которые следует учитывать во время проведения анализа платежеспособности предприятия.

Методы расчетов

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает количество активов предприятия, которые могут использоваться в целях погашения краткосрочных займов. Для подсчета этого значения, могут использоваться различные формулы.

Один из самых простых способов расчета выглядит следующим образом:

  1. К = сумма финансовых средств + стоимость краткосрочных вложений (текущих пассивов).
  2. В данной формуле «К» является коэффициентом абсолютной ликвидности.

Коэффициент абсолютной ликвидности, формула по балансу выглядит следующим образом:

К = строка1240 + строка1250/ строка1510 + строка1520 + строка 1530

Давайте рассмотрим содержание этих строк:

  1. Строка 1240 – сумма финансовых вложений.
  2. Строка 1250 – имеющиеся финансовые средства.
  3. Строка 1510 – заемный капитал.
  4. Строка 1520– долги перед кредиторами.
  5. Строка 1530 – ожидаемый доход.

Для того, чтобы составить расчеты, потребуется использовать бухгалтерскую отчетность. В данном примере использовался баланс, заполненный по форме № 1. Следует отметить, что в расчетах могут использоваться и другие документы, связанные с операциями бухгалтерии.

Интерпретация полученных данных

Проведение подобного анализа позволяет получить сведения о платежеспособности предприятия, оценить уровень имеющихся проблем и выявить перспективу дальнейшего развития. Во время проведения анализа используются определенные нормативы и стандарты, на которые ориентируется должностное лицо, проводящее оценку.

По мнению экспертов, оптимальное значение коэффициента варьируются между 0,2 и 0,5 процентов. Показатель, превышающий или принижающий данное значение, свидетельствует о наличии финансовых проблем у предприятия.

В том случае, когда полученный результат значительно ниже нормы, существует высокий риск снижения платежеспособности предприятия, из-за низкой ликвидности активов.

В том случае, когда активы с наивысшей ликвидностью находятся в дефиците, следует более детально рассмотреть вопрос платежеспособности.

По мнению экспертов, показатель равный нулю, следует интерпретировать как отсутствие активов, за счет которых компания может рассчитаться с задолженностью.

Коэффициент абсолютной ликвидности не столь популярен как коэффициенты текущей и быстрой ликвидности и не имеет прочно устоявшейся нормы

В той ситуации, когда результат проведенных расчетов превышает установленную норму, существует вероятность наличия отклонений в структуре капитала. Также данное значение может свидетельствовать о нерациональном использовании активов с высокой степенью реализации. Здесь необходимо провести более детальное исследование касаемо использования финансовых средств компании.

Важно указать на то, что рост показателя является свидетельством изменений в пропорциях активов с высокой ликвидностью в отношении текущих пассивов, в пользу первых. Для того, чтобы сделать более конкретный прогноз, потребуется изучить динамику изменений. Рост показателей говорит об увеличении платежеспособности предприятия и появлении возможности оперативного погашения задолженности.

Нормативное значение с тенденцией к снижению, свидетельствует об уменьшении средств, что могут использоваться с целью оперативного разрешения проблем, связанных с долгами по кредитам. В этом случае, понадобится привлечение сторонних активов, для восстановления платежеспособности.

Методы коррекции платежеспособности предприятия

Полученный в результате расчетов коэффициент влияет на уровень платежеспособности предприятия.

Для повышения этого значения необходимо увеличить финансовую массу организации и оборот денежных средств в условиях предприятия. Допускается увеличение платежеспособности путем снижения обязательств.

Говоря простым языком, необходимо нарастить объем продаж, реализуя активы с малой эффективностью за наличные средства.

Для снижения обязательств потребуется сократить расходы компании. Для того, чтобы выбрать один из методов улучшения финансового состояния, следует учитывать особенности предпринимательской деятельности.

Предлагаем рассмотреть правила расчета коэффициента на примере банковской отчетности за 2018 год:

Активы Примечания 2018 годтысяч рублей 2017 годТысяч рублей
Денежные и приравненные к ним средства 12 2 373 549 3 967 018
Обязательные резервы на счета Центрального банка РФ 150 920 130 387
Финансовые активы, оцениваемые по объективной цене, изменения которой отражаются в составе убытка или прибыли за период 9 064 6038
Наличие финансовых активов для реализации 13 2 620 370 3 226 832
Кредиты и авансы, выданные финансовым учреждениям 14 1 798 832 1134 344
Займы, выданные клиентам 15 13 308 947 14 304 041
Основные средства 16 438 114 462 767
Нематериальные активы 17 378 810 389 671
Активы, удерживаемые для реализации 18 277 312 141 366
Инвестиционная собственность 19 112 681 188 239
Запасы 20 98 256 149 948
Дебиторская задолженность по текущему налогу на прибыль 19 744 3 434
Требования по отложенному налогу 11 134 981 107 865
Прочие активы 21 253 481 119 479
Всего активов: 21 975 061 23 310 428
Обязательства
Счета и депозиты финансовых учреждений 297 611 475 461
Текущие счета и депозиты заказчиков 22 18 117 640 16 666 399
Субординированные займы 23 503 727 503 737
Векселя 24 252 721 170 435
Прочие обязательства 25 89 655 63 307
Всего обязательств: 19 261 404 20 879 339
Капитал
Акционерный капитал 26 2 681 201 2 681 201
Добавочный капитал 26 90 000 90 000
Резерв по переоценке финансовых активов, имеющихся в наличии для реализации 51 325 (196 031)
Накопленный убыток (108 869) (144 081)
Всего капитала: 2 713 657 2 431 089

В данном случае используется формула: «К= финансовые средства (и равноценные им) / общую сумму обязательств = 2 373 549/19 261 404 = 0,12. В 2017 году данный показатель составлял 0,19.
Далее следует определить причину произошедших изменений.

В этом вопросе необходимо учитывать показатели активов и пассивов. Причиной снижения показателя является снижение стоимости финансовых средств.

Из-за уменьшения объема финансовых средств на сорок процентов при учете снижения объема обязательств приблизительно на восемь процентов.

Заключение

Рассматриваемый инструмент анализа, является одним из способов определения степени платежеспособности конкретного предприятия. Превышение или снижение данного показателя от установленной нормы, является свидетельством наличия проблем, связанных со структурой активов.

В том случае, когда показатели значительно ниже, чем установленная норма, существует риск нарушения договора по выплате имеющегося долга. Когда данный коэффициент превышает установленную планку, важно провести полный анализ структуры капитала.

Источник: https://ktovbiznese.ru/spravochnik/terminologiya/chto-pokazyvaet-koeffitsient-absolyutnoj-likvidnosti.html

Коэффициент абсолютной ликвидности — формула по балансу

Быстрое перевоплощение одного вида активов конкретной организации в другие, пользующиеся в определенный момент большей популярностью, называется ликвидностью.

Виды ликвидности и ее нюансы

Ликвидность (мобильность) ориентируется на определенный промежуток времени, в течение которого происходит превращение актива, как и положено в финансовых средствах.

Мобильность компании в части показывает ее возможности по выполнению взятых обязательств. То есть, имеющаяся ликвидность отображает способность фирмы оплачивать займы, взятые на кратковременный период. Что касается коэффициента ликвидности, то он более подробно раскрывает мобильность активов предприятия.

Существует четыре типа ликвидности, это:

  • высокие или товарно экономические;
  • быстрые или заемные;
  • медленные или перспективные;
  • ожидаемые или антиципированные.

Высокая ликвидность имущества построена на возможности различной продукции перевоплощаться в платежные средства. Данная возможность, в первую очередь имеет зависимость от продолжительности времени, которое затрачивается на поиск потенциального клиента, технических свойств продукции, и ее стоимости.

Такая ликвидность рассчитывается по следующим показателям:

  1. страховым и техническим свойствам товара;
  2. продолжительности поиска потребителя;
  3. цены осуществляемой сделки;
  4. макроэкономического положения.

Получается, что высокая ликвидность представляет собой способность организации реализовывать продукцию или оказывать услуги, при возникновении вышеперечисленных признаков.

Кредитная мобильность выражается в способности фирмы приобретать активы в кредит, при этом залогом займа будет являться имеющаяся собственность. Однако, организация имеет право применять заложенную собственность для получения прибыли, главное, чтобы данное условие было прописано в кредитном соглашении.

При этом необходимо знать, что кредитные учреждения значительно занижают стоимость задатка, в отличие от рыночной цены. Таким образом, компания сможет воспользоваться таким видом ликвидности, если будет уверена в том, что погасит взятый заем и начисленные на него проценты, вовремя.

Такой вид имеет следующие преимущества:

  • организация может не спешить реализовывать свое имущество, выставленное в качестве залога. Таким образом, учредитель ограждает себя от потери доходов, которые могут возникнуть при спешной продажи товара по заниженным ценам;
  • если в последующем периоде ожидается рост стагнации экономики, то заемщик, сможет получить большую сумму прибыли после закрытия взятого кредита, и продажи заложенной собственности.

Ликвидность, которая будет получена в будущем, называется перспективной или медленной. При этом компания на всем протяжении планового срока должна фиксировать взятые обязательства и расходы по ним.

Антиципированный вид ликвидности, подразумевает под собой возможность предприятия брать ссуды в счет будущей прибыли.

Формула и вычисления по коэффициенту абсолютной ликвидности

Расчет абсолютной ликвидности производится согласно данным по балансу предприятия. Для его вычисления в настоящее время существует очень много разнообразных компьютерных программ, с помощью которых можно легко и быстро произвести необходимый расчет, и установить рентабельность предприятия.

Читайте также!  Бухгалтерское обслуживание ИП – как выбрать специалиста?

Данный коэффициент отражает выплачиваемый процент по краткосрочным займам за счет финансовых ресурсов фирмы.

Такой показатель ликвидности помимо собственника, интересен и другим сторонним лицам, к которым относятся:

  1. финансовые вкладчики, которые перед вложением денежных средств отслеживающие коэффициент текущей ликвидности;
  2. производители различных товаров, принимающие решения о возможности предоставить рассрочку по платежам;
  3. банковские сотрудники, требующие предоставления гарантий по выплате финансовых кратковременных займов, выдаваемые фирме.

Формула вычисления «абсолютной ликвидности» выглядит следующим образом:

К(ал)=(ФР+ДВ)/ТО, где:

  • К(ал) – коэффициент абсолютной ликвидности;
  • ФР – финансовые ресурсы компании;
  • ДВ – денежные вложения, не длительного характера;
  • ТО – текущий этап обязательств.

В заграничных денежных анализах организаций, применяется установленный нормативной базой ограничительный показатель такого коэффициента, который равняется 0.2. Данное числовое значение указывает на то, что ежедневно компания должна иметь возможность оплачивать двадцать процентов от всей взятой суммы займа, финансовому учреждению.

Читайте также:  Ответственный за пожарную безопасность, назначение ответственного за пожарную безопасность в организации

В Российской Федерации, такой показатель не обосновывается ни одним нормативным документом, однако большинство кредитных учреждений пользуются установленным коэффициентом. Получается, что предприятие считается успешным, если учредители способны отдавать каждый месяц двадцать процентов заработанных средств на погашение имеющихся пассивов.

Также существуют финансовые организации, предоставляющие кратковременные кредиты, у которых установленный коэффициент составляет более 50 процентов.

Ликвидностью баланса именуется показатель, который при расчет суммы уплаты пассивов компании имуществом, временной период перевоплощения в финансовые средства  предприятия будет соответствовать периоду закрытия задолженности.

Получается, что если активы превышают пассивы, то:

  • платежеспособность предприятия за отчитываемый период времени, считается удовлетворительный;
  • организация имеет возможность оплачивать взятые кредиты в ближайшем будущем;
  • учредитель может подтвердить свою состоятельность, в части оплаты обязательств по долгосрочному договору.

Если расходы превышают имеющуюся реализационную собственность, то все вышеперечисленные условия ликвидируются, так как у фирмы отсутствует возможность их выполнения.

В случае, если активы равны пассивам, то баланс считается не ликвидным.

Такое тестирование считается не точным. Поэтому для более конкретного показателя о деятельности компании можно получить использую денежные коэффициенты.

Экономические значения признаков абсолютной ликвидности

Показатель абсолютной ликвидности отражает процент обязательств, которые необходимо осуществить в настоящее время, то есть какой именно процент организация способна оплатить по взятым краткосрочным платежам. Данное значение большую роль играет для производителей и поставщиков различных материалов. Так как именно в данном случае берется во внимание рассматриваемый коэффициент.

В настоящее время минимальное значение такого показателя равняется 0,2 или 20 процентов. А максимальное значение может превышать 0,5 или 50 процентов. Поэтому для качественного проведения финанализа лучше всего использовать такой коэффициент в сравнении за два, и более отчетных периодов.

Читайте также!  Увольнение в связи с выходом на пенсию

Смысл коэффициента

Помимо абсолютной ликвидности еще существует:

Получается, что коэффициент абсолютной разновидности отражает моментальную платежную способность предприятия, когда критические и текущие показывают способность организации производить обязательные платежи в ближайшем будущем.

При осуществлении финансового анализа, вычисляются все три показателя, однако принимается к учету в основном абсолютный коэффициент. Так как данное числовое значение очень важно для финансовых и кредитных учреждений, для того чтобы оценить настоящую платежеспособность компании.

Абсолютный коэффициент применяется вкладчиками для доказательства своевременного исполнения текущих платежей по краткосрочным займам в установленные сроки.

Показатель выше/ниже нормы, (образец)

Если показатель составляет меньше 20 процентов, то полагается, что увеличение кратковременного займа не пропорционален росту оборотного имущества. Такое случается, если у фирмы появились новые источники дополнительной прибыли, что привело к увеличению свободных финансовых средств на счетах компании.

Помимо этого, к увеличению средств могло привести закрытие дебиторки с помощью договоренности с поставщиками о предоплате за поставляемый товар.

Фактически рассмотрение значений ликвидности осуществляется их совокупностью. Различием в полученных результатах могут выступать определенные факторы.

Образец расчета абсолютной ликвидности:

Источник: https://vesbiz.ru/buxuchet/koefficient-absolyutnoj-likvidnosti-formula-po-balansu.html

В чём суть коэффициента абсолютной ликвидности

Ликвидность с экономической точки зрения показывает, в какой степени находящиеся в распоряжении юридического лица ресурсы способны переходить в категорию денежных средств. Применение коэффициента абсолютной ликвидности дает возможность понять, какой процент взятых на себя предприятием обязательств можно погасить, используя имеющиеся в наличии активы.

При оценке уровня платежеспособности организации прибегают к расчету и последующему анализу коэффициентов ликвидности. Благодаря текущему показателю можно понять, в какой пропорции соотносятся существующие активы, переведенные в денежные единицы, с каждым рублем краткосрочной задолженности.

Абсолютная ликвидность дает возможность выявить способность предприятия обслуживать текущие обязательства исключительно за счет имеющихся в распоряжении в конкретный момент денежных средств.

Смысл понятия

Понятие ликвидности применяется в отношении процесса реализации принадлежащего юр. лицу имущества.

В зависимости от того, насколько быстро данное имущество может быть продано, оно подразделяется на:

Деньги и финансовые инвестиции краткосрочного характера Реализуются практически мгновенно.
Дебиторская краткосрочная задолженность Реализуется быстро.
Запасы Для реализации требуется некоторое время.
Активы внеоборотного характера Реализуются долго.

При учете первых трех видов имущества, входящих в категорию оборотных активов, рассчитываются показатели, за счет которых удается определить, в какой мере юрлицо способно оплачивать числящиеся на нем долги краткосрочного характера. Получаемые при расчете характеристики получили название коэффициентов ликвидности.

Нормативное значение

Коэффициент абсолютной ликвидности менее востребован, чем те, которые служат для определения быстрой и текущей ликвидности, поэтому четкая норма для него не установлена.

На практике нормальное значение коэффициента может серьезно варьироваться, так как в значительной степени зависит от той отрасли, в которой предприятие функционирует. Для того, чтобы вычислить приемлемый уровень следует учесть, с какой скоростью оборачиваются текущие активы и обязательства.

В случае оборачиваемости активов за более короткий период по сравнению с периодом потенциальной отсрочки обязательств, платежеспособность будет считаться нормальной.

Коэффициент абсолютной ликвидности

Основные моменты

Работа с данными

Для произведения расчетов и определения коэффициента ликвидности традиционно в качестве источника исходных данных используется бухгалтерская отчетность. По балансу компании можно легко выполнить все желаемые расчеты, найдя отношение суммы кодов 1240 и 1250 к сумме кодов 1510, 1520 и 1550.

Код 1250 служит отражением денежных средств и их эквивалентов. К данной категории относят имеющиеся непосредственно в кассах и на счетах деньги, депозиты, ожидаемые к получению переводы, ценные бумаги с высоким уровнем ликвидности.

Коды баланса

Коэффициент абсолютной ликвидности выражается в виде отношения активов высокой ликвидности к к срочным и краткосрочным пассивам. В знаменателе прописываются заемные средства, имеющиеся перед иными субъектами задолженности, а также прочего рода обязательства.

Связь с платежеспособсностью

Для получения максимально точной и достоверной информации относительно платежеспособности компании должен быть проведен детальный внутренний анализ, основанный на данных, полученных благодаря бухгалтерскому учету.

Например, к быстро реализуемым активам причислялось 80 процентов имеющейся дебиторской задолженности, 70 процентов изготовленной продукции и половина запасов производства с незавершенным производством. Все остальное причислялось к категории медленно реализуемых активов.

По аналогии происходило перераспределение кредиторской задолженности, то есть определенная доля долгосрочной считалась краткосрочной, равно как и наоборот.

Платежеспособность находится также в зависимости от того, какова структура капитала, включая основной. В частности, при высокой востребованности и высоких биржевых котировках акций с векселями и иными ценными бумагами продажа возможна с незначительными потерями. В связи с этим они превращаются в более ликвидный товар, чем некоторая продукция.

Как рассчитать

Расчет коэффициента достаточно просто произвести, опираясь на следующие постулаты:

  • он представляет собой отношение высоколиквидных активов к текущим пассивам;
  • также его можно рассматривать в качестве отношения имеющихся денег к текущим финансовым вложениям и обязательствам;
  • в балансовом выражении это отношение суммы 250-й и 260-й строк к сумме 610-й, 620-й и 660-й строк.

Полученная вследствие расчета сумма будет четко отражать реальные возможности организации. О финансовой стабильности компании можно говорить при коэффициенте в районе 0,2-0,25, так как это означает, что она способна безболезненно отчислять четвертую-пятую часть собственных денежных средств на погашение текущей задолженности.

Формула коэффициента абсолютной ликвидности

Для расчета коэффициента абсолютной ликвидности используется следующая формула:

К категории высоколиквидных текущих активов принято причислять имеющиеся в кассах и на банковских счетах наличные, а также сделанные на короткий срок финансовые инвестиции. В категорию текущих пассивов относят ссуды, которые должны быть погашены в ближайший год, внеплановые требования, а также иные обязательства текущего характера.

Существующие виды

Текущая

Текущая ликвидность определяется путем нахождения соотношения текущих (именуемых оборотными) активов к текущим пассивам (краткосрочным обязательствам). Рассчитываемый таким образом коэффициент позволяет сделать вывод о том, насколько компания способна погашать краткосрочные обязательства, используя для этого исключительно оборотные активы.

Чересчур низкий коэффициент, не дотягивающий до 1, свидетельствует о значительных финансовых рисках, так как компания не может обеспечить стабильную оплату текущих счетов. В то же время неблагоприятным является и коэффициент, превышающий 3, так как он является признаком нерационального использование собственного капитала.

Срочная

Срочная ликвидность показывает, насколько предприятие способно справляться с погашением обязательств краткосрочного характера, используя исключительно оборотные активы. В отличие от текущей ликвидности, в данном случае в расчет берутся только текущие активы средней и высокой ликвидности.

Рост этого показателя (нормальным считается 0,6-1,0) говорит о том, что платежеспособность предприятия увеличивается и проблем с покрытием текущих долгов у нее не возникнет. Но и чрезмерно высоким коэффициент также не должен быть, так как в таком случае будет ясно, что свободные средства используются нерационально, тогда как могли бы быть направлены на развитие предприятия.

Чистый оборот

При помощи коэффициента чистого оборотного капитала производится оценка того, насколько предприятие способно поддерживать свою финансовую устойчивость.

Он определяется в виде разности между находящимися в обороте активами и обязательствами краткосрочного характера, в которые также входят заемные средства, взятые на непродолжительный период, имеющаяся кредиторская задолженность, а также обязательства, которые к ней приравниваются.

Необходимость в чистом оборотном капитале обусловливается требованием поддерживать финансовую устойчивость фирмы. Если ее оборотные средства превосходят краткосрочные обязательства, то это пример того, что компания способна не только осуществлять погашение своих краткосрочных обязательств, но также обладает достаточными резервами для расширения своей деятельности.

Значение оборотного капитала должно всегда быть выше нулевой отметки.

Анализ значений

Определяя платежеспособность предприятия, целесообразно рассматривать полную структуру капитала, учитывая основной. В том случае, если компания обладает значительными авуарами, то есть акциями с векселями и иными ценными бумагами, и при этом они имеют хорошие котировки на бирже, то при погашении задолженностей есть смысл продавать именно их, как гарантирующих высокую ликвидность.

При анализе показателей ликвидности необходимо учитывать, что их расчетная величина является достаточно условной, поскольку определяется по бухгалтерскому балансу только приблизительно.

В частности, на ликвидность запасов влияет то, насколько они качественны, на ликвидность дебиторской задолженности — то, какова ее оборачиваемость, каков процент просроченных платежей и тех, которые не могут быть взысканы.

В этой связи для более точного анализа и повышения правдивости оценки ликвидности прибегают к детальному внутреннему анализу, основываясь на данных аналитического бухгалтерского учета.

Источник: http://buhuchetpro.ru/kojefficient-absoljutnoj-likvidnosti/

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector